MRVL — Marvell Technology, Inc.

Квартальный отчет Marvell Technology может стать ключевым катализатором для всей AI-торговли, так как он прояснит устойчивость капитальных расходов гиперскейлеров на фоне роста доходностей казначейских облигаций. Акции компании и сектор полупроводников (SMH) находятся в боковике, а любые позитивные сигналы о спросе способны вернуть уверенность инвесторам. Главный риск — замедление темпов строительства дата-центров из-за дорогого долгового финансирования

Главное из обзора аналитиков: инвестбанки повышают рейтинги и целевые цены по ряду технологических и промышленных компаний, выделяя NVIDIA, AMD и Netflix как ключевых бенефициаров роста, тогда как для SpaceX и Coinbase конкретных рекомендаций в статье не приводится, а оценки Moderna улучшены после волны пересмотров. Общий настрой позитивный, но точечные даунгрейды (Five Below) сдерживают энтузиазм, что в краткосрочной перспективе скорее нейтрально для рынка в целом.

В преддверии отчета Nvidia (NVDA) автор видит последний шанс для игры на росте благодаря сильному квартальному прогнозу и марже около 75%, но после этого советует инвесторам выйти из акций из-за ускорения перехода на ASIC и удешевления вычислений

Wells Fargo повысил целевую цену по акциям Marvell Technology до $310, видя потенциал роста на 31% благодаря сделке с Google на $12,2 млрд и ожидаемому росту выручки на 15-20% в долгосрочной перспективе, что делает бумаги привлекательными на фоне бума ИИ. Оценка влияния новости:

AI compute isn’t just chips. It’s a bet on how long hardware keeps earning, and Nvidia will support that bet only case by case, up to 25% of a deal.

Marvell and Google signed an expanded commercial agreement on July 29 to develop custom artificial intelligence silicon.

Three years ago: $WMT — $52.12 → $103.70 → +98.9% $NBIS — $17.37 → $219.13 → +1161.6% $INTC — $19.44 → $90.07 → +363.3% $BABA — $66.47 → $119.34 → +79.5% $MU — $83.60 → $966.78 → +1055.9% $MRVL — $57.77 → $237.04 → +310.3% $NVDA — $50.50 → $214.72 → +325.3% $AVGO — $110.41 → $368.45 → +233.7% If you are not following us with notifications turned on, you might miss our next alerts. Тикеры: $AVGO, $BABA, $INTC, $MRVL, $MU, $NBIS, $NVDA, $WMT

Broadcom остается более привлекательной покупкой, чем Marvell, несмотря на расширение партнерства Alphabet с последней, так как сделка Marvell затрагивает в основном компоненты и MediaTek, а не ключевую позицию Broadcom как главного дизайн-партнера по TPU до 2031 года. Рост Marvell на новостях может быть чрезмерным, учитывая размытие акций из-за варрантов, тогда как Broadcom выигрывает от расширения экосистемы TPU в долгосрочной перспективе

Because it is truly, truly important, I have to say it even a hundred million times. My August advice 20th: $PLTR (Palantir) — Don’t buy $SNDK (SanDisk) — Don’t buy $CRWV (CoreWeave) — Don’t buy $MSFT (Microsoft) — Buy at $470–$478 $AVGO (Broadcom) — Buy at $350–$358 $MU (Micron Technologys) — Buy at $945–$950 $MRVL (Marvell Technology) — Buy at $233–$238 I often get asked why I don’t turn this into paid content, but for me, sharing stock information is just a hobby. I’m not financially struggling, so I choose to share it for free. Тикеры: $AVGO, $CRWV, $MRVL, $MSFT, $MU, $PLTR, $SNDK

Marvell (MRVL) landed a custom AI chip deal with Google worth up to $12.2B in stock, and Broadcom (AVGO), Google's incumbent chip partner, fell about 4.7%.